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交通運輸及航運產業鏈簡介
運輸是一種衍生的經濟行為,運輸大多為了完成某些經濟行為,例如購物、上班、上學等需求而進行;而運輸主體與運輸工具在運輸路徑上產生的互動現象,即為交通現象。而交通運輸及航運產業可概分為貨櫃航運、散裝航運、貨運承攬、貨櫃運輸集散與倉儲、海陸空大眾運輸等五大類。
貨櫃航運主要以定期航線為主,所載運之物品多為工業製成品,標準化的包裝將貨品直接送至受貨人倉庫,途中不用拆裝貨,以降低作業時間,因此具有與全球消費市場高度連動的特性,一般以20呎櫃與40呎櫃為標準櫃,運價最重要的觀察指標包括SCFI(上海出口集裝箱運價指數)、CCFI(中國出口集裝箱運價指數),尤其是SCFI指數。
新冠肺炎疫情期間,貨櫃航運業者訂單絡繹不絕,運價的高漲來自於疫情引發物流斷鏈、塞港,以及歐美各國的報復性消費墊高需求導致市場供不應求;但隨著疫情過後,2023年運價卻呈現跌跌不休的態勢,3月底出現最低價格為每40呎櫃1,148美元,但船東不願接受低運價,時序5月進入新合約期,合約價格從每FEU(40呎櫃)2,000美元起跳,顯示運價逐漸恢復到合理價位。
針對整個全球經濟持續的高通膨、利率上升和不明朗的經濟前景,以及美國和歐洲的銀行業危機的爆發,充滿著未爆彈,民眾也減少消費,因此2023年下半年貨櫃海運市場能否復甦,將取決於美國、歐洲和其他主要經濟體,是否能避免全面衰退而定。
散裝航運以運載民生大宗物資與工業基本原料,如鐵礦砂、煤炭棉花及穀物、肥料等。一般而言,散裝航運業的傳統旺季為每年11月至次年4月,夏天則是淡季。影響散裝航運景氣的重要因素,除了天災,貿易傾銷法令、外交政策與油價都是影響散裝航運景氣的重要因子,散裝船運價指數為影響業者獲利的重要指標,依船型的不同,散裝航運指數可分為波羅的海海岬型航運指數(BCI)、波羅的海巴拿馬型航運指數(BPI)與波羅的海輕便航運指數(BHI),波羅的海運價指數(BDI)是以上三種指數的平均,亦為整體散裝航運獲利的重要觀察指標。
散裝航運業的需求與全球景氣相關度高,IMF預估2023世界經濟成長僅2.8%,顯示對2023年的景氣預測不甚理想,而散裝船的最大進口國中國大陸的經濟上半年的指數也表現不佳,5月出口值年減7.5%,顯示全球商品需求遭受高通膨及高利率的壓抑,BDI指數5月持續下跌中;不過目前全球散裝船訂單量占現有船噸載重噸僅7.2%,表示仍處低水位,因此估計2023年下半年運價中、長線將有支撐。
美國在美債危機解除後,估計拜登政府將持續推動基礎建設,對大宗物資需求將會提升;且若俄烏戰爭結束,則約有近4,000億美元的重建商機;以及2023年節能減碳CII指標施行, 目前散裝船齡 15 年以上的船隻,幾乎占了散裝市場四分之一的份額,新的碳排放標準實施後,很多船都有退場的可能,當然船東可以選擇改裝船隻及引擎來達到標準,但對許多船東而言,與其花錢改裝,把舊船拆成廢鐵賣掉可能是更好的選擇,因此若持續淘汰舊船,預計2023年下半年全球散裝船噸供給面將獲得有效控制。
海陸空貨運承攬係負責海、空運進出口貨物承攬、報關、倉儲及汽車貨運等服務,貨櫃運輸集散與倉儲則指從事貨物、空貨櫃之運送、吊卸、儲放服務。
貨櫃運輸及倉儲業主要是經營貨櫃集散站業務及貨櫃維修,貨櫃集散站指經海關完成登記專供貨櫃及櫃裝貨物集散倉儲之場地,也從事進出口、轉運貨物及貨櫃在集散站之存放、移動及處理。
過去許多大型企業在省成本的情況下,將貨物從甲地送到乙地會與利用空運或海運業,會交給物流貨攬業者去規劃。疫情影響,客戶運送的貨量大到可把航空貨機包下來,否則很難利用空運將貨物從甲地到乙地,而貨攬業的優勢就有辦法將貨物利用走空運,以及何時轉海運或是轉陸運將貨物送到客戶手中,是其無法被取代的。
新冠肺炎疫情後,部分企業開始進行分散風險的改變,加上美中貿易戰影響也會將部分產能遷出中國,且重新組織產業鏈來構建多元化的需求與供給,也將會帶動貨物承攬業的運送需求大增,貨櫃運輸及倉儲業者的裝卸櫃量大增、且港區廠辦和倉儲出租量也增加;因此諸多倉儲業者積極擴增投資計畫,建置物流園區、廠房動工,甚至是直接將業務轉型,而隨著台商回流帶來龐大的廠房租賃和倉儲需求,未來商機不可小覷。畢竟後疫情時代,過去傳統模式需要改變,而唯有善加高科技,利用AI人工智慧,搭配物聯網以及結合系統自動化,才能提高產業競爭力與不可取代性。
航空業的收入來源主要為「客運收入」、「貨運收入」,油價成本最高,約占35~40%,因此油價高低對航空業的影響甚鉅。2023年初市場普遍不看好經濟景氣,加上爆發美債危機,以及中國經濟前景不甚理想等因素致使國際油價下跌,針對2023年下半年景氣仍處於不樂觀的看待,因此預估油價會在75-85區間盤整。
新冠疫情解封後,觀光業掀起報復性需求,北半球夏季旅遊季已經提前開始了,尤其國人出國人數是更來台旅客的二倍,疫後商機的復甦推升航空業積極面對轉型的需求,貨運相對較好預測;客運的部分,隨著生物辨識(人臉、虹膜、指紋)技術發展,未來航空公司導入相關技術到劃位報到、托運行李、證照查驗、安檢通關、以及人臉辨識登機等服務,將可節省相當多多登機時間,提供給搭機旅客更貼心的服務來吸客。
國內三大航空華航、長榮航與星宇航將持續增班與設新點,並且恢復歐美航班以因應旅客需求。另台灣虎航是目前台灣唯一的廉價航空,隸屬華航旗下,主要航線為日本、韓國、東南亞。但隨著政府解封,虎航將陸續恢復日本與韓國相關航線,尤其2023年日圓正值低點,更是國人積極出訪的主要地點,其次韓國因為韓劇正夯,國人哈韓也帶動龐大旅遊商機。目前兩岸因關係不佳暫時沒有往來,陸客幾乎不見蹤影,陸客無法來台,我旅行社亦不可組團赴大陸,對於經營兩岸觀光旅遊的航空業者衝擊較大,政府訂定2023年要達成600萬來台旅客,估計此目標相當辛苦。
隨著科技的創新發展以及消費模式改變,航空公司也不斷進化推陳出新,在科技的創新應用方面,航空業也開始運用新興科技包括擴增實境(AR)、區塊鏈(Blockchain)、雲端運算、大數據、人工智慧(AI)及物聯網(IoT)等數位趨勢科技,來提升效率、進行產業再造,以改善旅客的飛行體驗。航空業也正在思考「電動飛機」的可行性,尤其是在無人機活動以及電動化車輛日益普及的今日,各大航空製造商已經在思考要把螺旋槳飛機的動力,從現有的內燃機改為電力馬達,大幅減少碳排放。
臺灣陸上大眾運輸系統除公路外,主要鐵路運輸則由台鐵及台灣高鐵提供。目前台灣高速鐵路路線全長約349.5公里,已成為商旅重要的交通工具,目前高鐵共計12個車站提供西部主要城市城際運送服務,高鐵提供的一日生活圈,已成為北高運輸不可或缺的工具。隨著恢復正常,高鐵運量正持續回升,尤其暑假來臨,國內旅遊正夯,高鐵已成為國人生活、出差與旅遊相當快速方便的一個交通工具。